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薪火相傳：將家族企業成功傳承給下一代
充足的準備和溝通是讓年輕一輩順利接管家族企業的關鍵。
每天有大約一萬名出生於嬰兒潮的人達到退休年齡，這其中有400萬人目前擁有且掌管私人企業。這表示在未來的15年內，將發生前所未有的私營企業傳承大潮。家族企業是美國的商業命脈。例如泰森食品公司（Tyson Foods）和沃爾瑪（Walmart）等都是從家族事業發展為跨國企業。不過，支撐起整個美國經濟架構的還是中小型家族企業。這些公司都深耕當地並依靠下一代來延續企業發展，因此他們如何傳承企業將對美國的經濟有著重大影響。然而，許多人對此毫無準備。
非營利組織Conway Center for Family Business表示， 40.3%的家族企業經營者正準備退休，這將會為美國帶來大量的經營權轉移。該組織的報告中指出，計畫在未來5年內退休的經營者中，僅有不到一半的人已有繼任人選。
為自己和公司做好準備
無論公司規模如何，將自己的事業轉交給下一代都不是件容易的事。「將公司交給下一代對企業主來說壓力很大，而在過程中有一位可靠的夥伴至關重要。」華美銀行個人及商業銀行業務區域總監莊宏元（Dennis Chuang）分享道。「我們致力於提供超越一般銀行的服務。我們的經理人深入了解客戶的需求，並與他們的會計師和律師攜手合作，確保接班計畫順利。」
準備是關鍵，專為企業主提供企業過渡服務的註冊退任規劃顧問（Certified Exit Planning Advisor，簡稱CEPA）兼註冊金融策劃師（Certified Financial Planner ，簡稱CFP）Justin Goodbread建議道。「將公司傳給年輕一代不是件簡單的事。家族中的長輩和晚輩必須準備一份商業計劃書，由律師和註冊會計師（Certified Public Accountant ，簡稱CPA）協助處理稅務問題，並由保險專員和註冊金融策劃師打理交接事宜，如果再加上一個註冊退任規劃顧問，你就擁有了一個為接任事宜保駕護航的最佳團隊。」
Goodbread同時也是Financiallysimple.com 的部落客，他補充道：「家庭成員通常需要適應因更新換代所帶來的情緒及心理上的影響。我認為，家族企業通常需要十年時間來順利交接。」
如果沒有適當的規劃和專業人士的輔佐，將家族企業交給年輕一代的成功率將相應降低。調查顯示，約30%的家族企業存活至第二代接手，僅有12%持續到第三代，而能進入第四代或更久的只有3%。強勁的企業願景和商業計畫、長輩們的退任策略以及接班人提前樹立的經營意願都是企業營運長久的重要指標。
Goodbread建議年輕一代通過日常的經營逐漸取得管理的韁繩。「必須要靠自己實力獲得，」他說，「問題的開始就是晚輩不靠個人努力，甚至沒有意願，就獲得長輩的位置。」另一個陷阱是兩方溝通不良。
溝通的作用
莊宏元說第一代和第二代經營者之間的文化差異也可能產生問題。「許多時候，接任的經營者期待用新方式帶動公司成長，但前一任經營者則較為保守。這個差距需要雙方進行有效地溝通，達成一個保有企業價值主張和傳統的繼任指南。接手的過程急不得，特別是家族企業。因此，你需要一個清楚的繼任計畫。有一個說明每位家庭成員角色和職責的清晰架構尤為重要。」他補充。
1965年，Tim Williford的父親憑著一張高中畢業證書、幾年的工作經驗和美國小型商業署（Small Business Administration loan）的貸款 創立了他的承包工程公司——SPC Mechanical Corporation。Williford表示自己起初並沒有興趣在父親的公司裡任職。他從喬治城大學（Georgetown University）法學院畢業後，又做了五年律師，最終Williford迫於家族壓力回歸家族企業。「我認為是時候加入家族企業了。由於與父親和兩位兄弟一起工作，我為自己在公司找到了一個特別且高效的角色。憑藉做律師的經驗，我設計了一套針對數百萬合約的談判系統。同時我還領導公司重建了人事與安全機能，有效輔助公司的快速成長。」
Williford任職幾年後，離開了父親的公司，回到校園進修，取得商業學位後，他成為了一名家族企業私人法律顧問。由於家族龐大，父親的公司得以持續成長。「我的兄弟們畢生都在那裏工作。最年長的哥哥17年來都是公司的總裁，」他分享道。他的父親也是一位驕傲的祖父，有九位孫子。「孫輩中有七位於公司任職，多數從事建築承包工程工作，或是擔任文職。目前沒有任何一人成為股東或是全職員工──至少目前還不是。」
「 有一個說明每位家庭成員角色和職責的清晰架構特別重要。」
目前，Willford的父親仍任職於家族企業。Williford表示，讓後代繼承事業取決於管理層的繼任計畫，而他的顧慮是交接應如何進行。「我擔心父親的公司會撐不過再一個世代的家族經營。」他說。「第三代裡有九個孩子，但我不清楚他們中任何一人有意願，或有能力經營這間公司。」
退任策略的重要性
多數人為了退休而賣掉自己的公司，所以當一個家族企業的經營者放棄公司領導人地位時，他應規劃一個保障公司利益和自身退休生活的退任計畫。
「有些經營者要求他們的孩子（即繼承人）透過貸款來買下公司，但如果孩子還沒準備好，長輩有可能需要繼續掛名。」Goodbread說。「你可以進行結構型收購，或是製作一個十年商業計畫，讓繼承人領取少量薪水，慢慢『賺取』這間公司，這就是一個有系統的收購。又或者由年輕的家族成員擁有公司價值的30%，剩餘的70%則用貸款補齊。在我經手的案例中，企業通常都是通過這幾種方式傳承的。」
Williford認同年輕的繼承人須投入一些成本。他說，「我覺得讓孩子參與公司並有合理的付出可以使他們更有投入的意願。」
從他與不少家族合作的經驗中得出，在家族中繼任通常不是為了大撈一筆。他解釋道，多數經營者有三個目的，「就他們對該企業的興趣達成合理價格、以買家和家族企業都能蓬勃發展的方式構建交易，以及減少這樁交易的稅務開支。」此時就需要一位值得信賴的財務規劃專家提供即時的服務。「最具挑戰的應該是如何獲得轉移經營權時所需的資金。」Williford分享道。「那位有意願購買的家庭成員是否有足夠的資金？各方同意的成交價格是否足夠支付現任成員的退休計畫，或是退出後的計畫？儘管有幾種不同的方法來完成交易，但最終還是錢的問題。」
由於家族企業相關的稅務較為複雜，因此有一名稅務律師非常重要。「將家族企業交給孩子可能會造成長期稅務影響。」Williford說。
華美銀行的顧問建議企業經營者與註冊會計師和家庭律師一同檢閱產業規劃，「特別要注意分析稅務責任，」莊宏元說，「家族經營企業在某些方面是可以減免所得稅的。」
當然，若家族中長輩的財務穩定，且資金充足，那麼家族企業就是薪火的傳承。「錢不是全部，而當企業經營者年紀越大越有智慧時，他們會意識到傳統和歷史對於一間公司來說的重要性。」Goodbread說。
莊宏元補充道：「家族企業有著不可忽視的價值。一切都要求全家協同一致，為共享經驗、榮耀、和傳承給後世而共同努力。」
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